Hva skatter du av aksjegevinsten?
Gevinsten oppjusteres med 1,72 og skattlegges med 22 prosent — 37,84 prosent i praksis. Skjermingsfradraget trekkes fra først. Legg inn kjøp og salg, så ser du skatten.
- 37,84 prosent — effektiv sats: gevinsten ganges med 1,72 og skattes med 22
- Skjermingsfradrag — 3,6 prosent av kjøpesummen per år du har eid aksjen
- Ubrukt skjerming — spares til senere år og kan aldri skape et tap
50 000kr
14 833kr
135 167 kr
Av 150 000 kr utbetalt er 100 000 kr pengene du selv skjøt inn. De er allerede beskattet, og skattlegges ikke på nytt — bare gevinsten.- Kjøpesummen tilbake, uten skatt
- 100 000 kr
- Gevinst etter skatt
- 35 167 kr
- Skjerming per år
- 3 600 kr
- Skjermingsfradrag
- 10 800 kr
- Skattepliktig etter skjerming
- 39 200 kr
- Oppjustert med 1,72
- 67 424 kr
- Effektiv sats
- 37,84 %
Slik regnes aksjeskatten
Finn gevinsten
Gevinsten er salgssum minus kjøpesum, begge etter kurtasje. Selger du med tap, gir tapet fradrag på samme måte.
Trekk fra skjermingsfradraget
Skjermingen er kjøpesummen ganget med skjermingsrenten for hvert år du har eid aksjen. Ubrukt skjerming fra tidligere år legges til.
Gang med 1,72 og skatt med 22 prosent
Det som er igjen oppjusteres med faktoren 1,72 og skattlegges med 22 prosent — en effektiv sats på 37,84 prosent.
Hva reglene sier
Det er bare gevinsten som skattlegges. Kjøpesummen er penger du allerede har skattet av, og de kommer tilbake til deg uten ny skatt når du selger.
Gevinst ved salg av aksjer og aksjefond, og utbytte, skattlegges etter aksjonærmodellen. Beløpet oppjusteres med faktoren 1,72 og skattlegges med 22 prosent.
Den effektive skattesatsen på aksjeinntekt blir dermed 37,84 prosent. Den samme satsen gjelder for tap, som gir fradrag i alminnelig inntekt.
Skjermingsfradraget skal skjerme en risikofri avkastning fra skatt. Det er kjøpesummen ganget med skjermingsrenten, beregnet ved hvert årsskifte du eier aksjen.
Skjermingsrenten for inntektsåret 2025 er 3,6 prosent. Renten fastsettes i januar året etter, med utgangspunkt i renten på tremåneders statskasseveksler.
Skjermingen brukes først mot utbytte fra samme aksje. Er det skjerming igjen, trekkes den fra gevinsten ved salg.
Ubrukt skjerming kan ikke gi tap eller trekkes fra andre aksjers gevinst. Den spares på den enkelte aksjen og faller bort når aksjen selges.
Skatteetaten fyller ut aksjeoppgaven med skjerming og inngangsverdi for norske aksjer. Utenlandske aksjer må du som regel føre opp selv.
Dette trenger du for å regne ut
- Hva du kjøpte aksjene for, inkludert kurtasje
- Hva du solgte for
- Hvor mange årsskifter du har eid dem
- Ubrukt skjerming fra aksjeoppgaven
Satsene
- 1,72 — oppjusteringsfaktoren for aksjeinntekt
- 22 prosent — skatt på alminnelig inntekt
- 37,84 prosent — effektiv sats på gevinst og utbytte
- 3,6 prosent — skjermingsrenten for inntektsåret 2025
- Skjerming brukes mot utbytte først, så mot gevinst
Dette dekker ikke kalkulatoren
- Aksjesparekonto og fondskonto
- Utbytte fra eget aksjeselskap og lån til selskapet
- Aksjer i utenlandsk valuta med valutagevinst
- Formuesskatt på aksjeverdien
Verdt å vite
Skjermingsfradraget er lite i kroner, men det er gratis penger: på 100 000 kroner er det 3 600 kroner i året du slipper å skatte av.
Rekkefølgen på salg spiller ingen rolle for skatten, men FIFO-prinsippet avgjør hvilke aksjer som anses solgt først når du har kjøpt i flere omganger.
Aksjesparekonto utsetter skatten til du tar pengene ut av kontoen, og har egen skjerming beregnet av innskuddet ditt.
Tap kan bare føres i det året du faktisk selger. Å ha aksjer som har falt i verdi gir ingen skattefordel før realisasjon.
Ofte stilte spørsmål
Skattlegges hele salgssummen når jeg selger aksjer?
Skatten beregnes av gevinsten: salgssummen minus kjøpesummen, og minus skjermingsfradraget du har spart opp.
Selger du for 150 000 kroner aksjer du kjøpte for 100 000, skattlegges de 50 000 i gevinst — ikke hele salgssummen.
Hvor mye skatt er det på aksjegevinst?
Aksjegevinst skattlegges etter aksjonærmodellen: beløpet oppjusteres med faktoren 1,72 og skattlegges med 22 prosent.
1,72 ganger 22 prosent er 37,84 prosent, som er den effektive skattesatsen på både gevinst og utbytte.
Hva er skjermingsfradrag på aksjer?
Skjermingsfradraget beregnes som kjøpesummen ganget med skjermingsrenten, ved hvert årsskifte du eier aksjen.
For inntektsåret 2025 er renten 3,6 prosent. Fradraget brukes mot utbytte først, deretter mot gevinst ved salg.
Hva skjer med ubrukt skjerming?
Ubrukt skjerming legges til neste års skjermingsfradrag på den samme aksjen, og vokser dermed over tid.
Den kan ikke gi tap, ikke overføres til andre aksjer, og den ubrukte delen faller bort når aksjen selges.
Får jeg fradrag for tap på aksjer?
Ja. Tap ved salg av aksjer behandles speilvendt av gevinst: det oppjusteres med 1,72 og gir fradrag i alminnelig inntekt.
Skatteverdien av tapet er derfor 37,84 prosent. Fradraget gis i det året du faktisk selger aksjene.
Kilder
Alle satser og regler på denne siden er hentet fra primærkilden og vist med dato. Sjekk gjerne selv — lenkene går rett til nav.no og lovdata.no.